A affirm, uma gigante no segmento de “compre agora, pague depois” (BNPL, na sigla em inglês), acaba de anunciar seu lançamento oficial no Reino Unido, markingo a sua primeira expansão fora da América do Norte. A entrada da empresa no mercado britânico é aguardada com grande expectativa, especialmente em um cenário onde legisladores e reguladores locais estão examinando com atenção as operações das empresas de BNPL.
A chegada da affirm ao Reino Unido ocorre em um momento crucial, pois novas regras estão sendo discutidas para alinhar as práticas das empresas de BNPL às regulamentações que regem serviços de crédito ao consumidor mais tradicionais. Embora essas novas diretrizes não sejam esperadas para entrar em vigor até pelo menos 2026, isso proporciona à affirm uma janela de oportunidade para conquistar a confiança dos consumidores e dos reguladores.
uma introdução ao modelo BNPL e à affirm
Fundada em 2012, a affirm teve suas origens em um incubador de startups chamado HVF, criado por Max Levchin, cofundador do PayPal. Levchin assumiu o comando da empresa em 2014 e impulsionou seu crescimento e expansão. Depois de estabelecer uma presença forte nos Estados Unidos, a affirm entrou no mercado canadense em 2022 e, ao longo do tempo, firmou parcerias lucrativas com algumas das principais empresas de comércio eletrônico, incluindo Walmart e Amazon. Recentemente, a Apple também se tornou cliente da affirm, o que sinaliza o potencial e a credibilidade da empresa no setor.
O modelo de negócios da affirm é caracterizado por sua simplicidade. Os clientes podem adquirir produtos a crédito, com a possibilidade de quitar suas dívidas em várias parcelas sem juros, embora haja opções que incluem juros em casos de prazos de pagamento mais longos. Essa abordagem tem sido uma das grandes vantagens competitivas da empresa, principalmente em comparação com outras opções de financiamento disponíveis no mercado.
desafios regulatórios e a crescente conscientização dos consumidores
O mercado de BNPL no Reino Unido tem estado sob os holofotes há algum tempo, com empresas como Klarna e Clearpay frequentemente criticadas por incentivarem compras por impulso e normalizarem a dívida. A Autoridade de Conduta Financeira (FCA) do Reino Unido já tinha alguns mecanismos de controle sobre os provedores de BNPL, mas muitas exceções existem, principalmente para serviços que oferecem crédito sem juros, onde os acordos de pagamento fixo exigem quitação da dívida em até 12 meses.
Com os novos regulamentos em desenvolvimento, as empresas de BNPL poderão ser completamente integradas ao mesmo regime de regulamentação que as empresas de crédito ao consumidor. O governo trabalhista anunciou recentemente uma nova consulta sobre o BNPL, com o objetivo de garantir que os consumidores recebam informações claras, evitem empréstimos excessivos e tenham direitos robustos ao enfrentar problemas.
Esse cenário regulamentar tem levado a affirm a se posicionar de forma proativa, oferecendo opções de pagamento isentas de juros compostos, ao contrário de práticas que têm sido vistas em outras plataformas. Além disso, a affirm promete não cobrar taxas de atraso ou outros encargos ocultos, um diferencial que pode atrair novos consumidores.
um mercado em constante evolução
Nos últimos anos, o mercado de BNPL tem sido marcado por turbulências significativas. A Klarna, por exemplo, teve sua avaliação avaliada em mais de 45 bilhões de dólares em 2021, mas essa cifra despencou para 6,5 bilhões de dólares devido a correções de mercado que afetaram diversas empresas. Recentemente, entretanto, a avaliação da Klarna surpreendeu com uma alta, agora contabilizando 14,6 bilhões de dólares. A affirm também passou por montanhas-russas de avaliação, precedida por um IPO bem-sucedido em 2021, onde sua capitalização de mercado atingiu impressionantes 47 bilhões de dólares antes de disminuir para menos de 3 bilhões de dólares no ano passado. Agora, em 2024, as ações da affirm dispararam, levando sua capitalização de mercado para mais de 13 bilhões de dólares, com um crescimento de receita anual de 48% no último trimestre, e perdas reduzidas de 206 milhões de dólares para 45 milhões de dólares.
o futuro da affirm no reino unido e perspectivas de mercado
Já há algum tempo, o Reino Unido era visto como um mercado estratégico para a affirm, com indícios de que a empresa visava entrar em regiões onde já possuía parcerias significativas. Embora a firma não apresentação grandes marcas no lançamento local, seu portfólio nos Estados Unidos inclui nomes de peso como Amazon e Shopify, o que pode facilitar a expansão de parcerias comerciais no Reino Unido. Por ora, a affirm estabeleceu acordos com a Alternative Airlines e a Fexco, com expectativas de incluir outras marcas no futuro próximo.
Na contagem regressiva para esse lançamento, a affirm contratou cerca de 30 funcionários no Reino Unido, incluindo Ruth Spratt, que liderará as operações locais. Com sua cultura de trabalho remoto, os novos colaboradores não estarão limitados a um único escritório. A empresa, no entanto, não divulgou seu plano de crescimento específico na Europa ou em outros locais, embora tenha mencionado que adotará uma abordagem disciplinada em qualquer futura expansão.
Em resumo, a chegada da affirm ao mercado britânico abre novas oportunidades em um cenário regulatório em mudança. À medida que os consumidores se tornam cada vez mais conscientes de suas opções financeiras, é evidente que a forma como as empresas operam neste espaço será vital para a competição. A affirm está posicionando-se estrategicamente para não apenas atender à demanda do consumidor, mas também para navegar pelas complexidades das regulamentações que surgem, prometendo um futuro instigante para a empresa e seusstakeholders.
