No cenário de investimento dinâmico e muitas vezes imprevisível, o Heartcore Capital, uma reconhecida gestora de capital de risco, anunciou recentemente a captação de um novo fundo de investimentos no valor de $180 milhões (equivalente a €170 milhões). Esta iniciativa marca uma mudança significativa na abordagem da empresa, que até então se dedicava principalmente às tecnologias de consumo. Essa reorientação em direção a um foco mais amplo inclui áreas promissoras como infraestrutura, biologia sintética e tecnologia climática. Se retrocedermos ao início de 2021, o fundo anterior da empresa contemplava uma abordagem restrita ao segmento de tecnologia de consumo, que totalizava $200 milhões. Agora, em 2024, a nova estratégia busca diversificar o foco de investimentos, proporcionando aos investidores uma visão mais holística e moderna do mercado.
Com 17 anos de história, o Heartcore está lançando seu Fundo V, que deve continuar a atuar como um investidor em estágios iniciais. O portfólio da empresa inclui uma série de startups notáveis, como Boozt, Neo4j, Peakon, Tink, GetYourGuide, TravelPerk e Podimo. A nova missão do fundo envolve ser o primeiro investidor institucional em startups, mantendo sua classificação como o nono melhor fundo de capital de risco do mundo, segundo o ranking da HEC Paris-Dow Jones. Essa notável posição reflete a habilidade do Heartcore em identificar e nutrir empresas com grande potencial no cenário de startups.
Em uma conversa com o TechCrunch, Jimmy Nielsen, sócio e co-fundador do Heartcore, explicou a nova abordagem do fundo com entusiasmo. “Basicamente, este fundo é mais amplo do que o anterior. Fizemos muito investimento em tecnologia voltada ao consumidor no final do terceiro fundo e no início do quarto. A questão que se colocou foi: ‘onde a tecnologia realmente se destaca?’ Por isso, este fundo é mais generalista, focando em produtividade, software e infraestrutura”, afirmou Nielsen. Essas áreas de foco incluem uma atenção especial ao stack de computação, biologia sintética, produtividade/IA, infraestrutura de software, além de tecnologia de viagem e climática. O fundo planeja realizar entre 25 e 30 investimentos em estágios iniciais, tendo já alocado recursos em infraestrutura de computação LLM, software de banco de dados, soluções para captura de carbono e viagens de consumo.
Os investidores limitados (LPs) deste novo fundo incluem o investidor repetido Industriens Pension, além de contar com um fundo menor e dedicado ao setor Web3. Segundo Nielsen, a adesão dos investidores tem sido excepcional: “Praticamente todos os LPs existentes renovaram seus compromissos. Tivemos um desempenho muito bom nos últimos anos em termos de DPI, onde em média, para cada euro que retiramos, retornamos 1.6 euros. Se você acumular isso, gera um retorno considerável para o fundo”. Essa relação de confiança com os investidores é fundamental, especialmente em um ambiente onde a capacidade de gerar retornos eficazes pode ditar o sucesso de um fundo de investimento.
Olhar para o futuro, Nielsen acredita que o mercado da União Europeia deverá “aquecer” no próximo ano. “Estamos vendo um aumento nas fusões e aquisições atualmente e há um movimento acontecendo, com certeza, em relação às ofertas públicas iniciais (IPOs) do próximo ano. A verdadeira questão é: o que estamos fazendo, nós europeus, em relação às IPOs? Estamos todos nos direcionando para os Estados Unidos ou não?”, indaga. Esse panorama requer que os fundos de capital de risco se adaptem e inovem suas estratégias, a fim de acompanhar o cenário competitivo que continua a evoluir tanto nos EUA quanto na Europa.
Atualmente, o Heartcore Capital conta com um capital acumulado comprometido de €800 milhões, possuindo escritórios em várias cidades estratégicas, incluindo Copenhague, Estocolmo, Berlim e Paris. Essa presença internacional permite à empresa não apenas captar recursos, mas também apoiar ativamente startups que queiram expandir seus negócios em múltiplas regiões. Com uma reputação construída ao longo dos anos, o Heartcore se firmou como um investidor confiável, capaz de guiar as empresas em seu portfólio rumo ao sucesso.
Em uma declaração, Emil Eifrem, CEO e co-fundador da Neo4j, ressaltou a importância do Heartcore em seu caminho como startup. “O Heartcore foi o primeiro fundo a acreditar em nós há 15 anos e permaneceu em nosso conselho durante todos os rounds de financiamento, até nos tornarmos uma empresa bilionária”, mencionou. Tal afirmação destaca não apenas o valor dos investimentos, mas também o papel ativo que o Heartcore desempenha no crescimento e no fortalecimento das empresas em que investe, solidificando assim sua posição como um dos líderes no ecossistema de venture capital.
Com este novo fundo, o Heartcore Capital não apenas reafirma seu compromisso em apoiar a inovação, mas também se posiciona de maneira estratégica em um mercado que continua a se desenvolver rapidamente e que apresenta desafios e oportunidades sem precedentes. O futuro se revela promissor, tanto para a gestora de capital quanto para as muitas startups que buscam fazer a diferença em setores cruciais como infraestrutura, tecnologia climática e biologia sintética.
